ไม่ต้องง้อ! DELTA โบรกฯชี้ SET Index ยังนิวไฮ ทำสถิติสูงรอบ 3 ปี จับตาเงินต่างชาติเปลี่ยนเกม?

ตลาดหุ้นไทยหากตัด DELTA ออกพบว่าดัชนีพุ่งขึ้นทำจุดสูงสุดใหม่ในรอบเกือบ 3 ปี ล่าสุดต่างชาติเริ่มชะลอตัวและพลิกกลับเป็นขายสุทธิในหลายวันทำการ โบรกฯ ชี้ กลยุทธ์เน้นหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว หรืออยู่ในกลุ่มที่ FLOW เริ่ม ROTATE มาให้ความสนใจ

นักวิเคราะห์บริษัทหลักทรัพย์ เอเซีย พลัส จำกัด เปิดเผยว่า บรรยากาศการลงทุนในฝั่งสหรัฐฯสดใส หลังผลประกอบการไตรมาส 2 ปี 2569 ของ NASDAQ ออกมาดีกว่าที่ตลาดคาดสูงถึง 57.5% ซึ่งกลุ่มขนาดใหญ่อย่างกลุ่ม TECHNOLOGY, CONSUMER DISCRETIONARY และ COMMUNICATION มี EARNINGS SURPRISE สูงระดับ 25-100% สะท้อนถึงพื้นฐานที่ยังคงแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่อง 

ส่วนตลาดหุ้นไทยหากตัดหุ้น DELTA ออกพบว่าดัชนีพุ่งขึ้นทำจุดสูงสุดใหม่ (NEW HIGH) ในรอบเกือบ 3 ปี ซึ่งทางเทคนิคดัชนีกำลังเข้าสู่ช่วงทดสอบแนวต้านสำคัญที่ระดับประมาณ 1,350 จุด ซึ่งเป็นบริเวณจุดสูงสุดเดิมในอดีต (เดือน ต.ค. 2566, พ.ย. 2566 และ ส.ค. 2567) จึงเริ่มเห็นการกลับทิศทางของ FLOW ต่างชาติอย่างชัดเจน

ช่วงที่ 1 (24 มิ.ย. – 20 ก.ค. 69) FUND FLOW ต่างชาติไหลเข้าซื้อสุทธิทุกวัน มีมูลค่าสะสมสูงถึง 59,358 ล้านบาท ดันให้ดัชนี SET ปรับตัวเพิ่มขึ้น 6.82% 

ช่วงที่ 2 (21 ก.ค. – 4 ส.ค. 69) กระแส FUND FLOW ต่างชาติเริ่มชะลอตัวและพลิกกลับเป็นขายสุทธิในหลายวันทำการ ส่งผลให้ SET ปรับตัวลง 1.75% 

เมื่อ FUND FLOW ต่างชาติเริ่มชะลอการซื้อสุทธิในช่วง 21 ก.ค.-4 ส.ค.69 จึงเห็นถึงการหมุนจังหวะเล่นรายกลุ่ม (SELECTIVE ROTATION) อาทิ บรรจุภัณฑ์ (PKG +4.12%), พาณิชย์ (COMM +3.02%), วัสดุก่อสร้าง (CONMAT +2.37%) และสื่อ (MEDIA +2.24%)

ดังนั้น กลยุทธ์การลงทุนวันนี้เน้นหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว หรืออยู่ในกลุ่มที่ FLOW เริ่ม ROTATE มาให้ความสนใจ อาทิ COMM TRANS TOURISM MEDIA เป็นต้น ส่วน TOPPICKS เลือก 

CPALL คาดได้ประโยชน์จากราคาน้ำมันที่ปรับตัวลดลงหลังสงครามผ่อนคลาย ช่วยหนุนกำลังซื้อภายในประเทศ DOHOME แนวโน้มกำไรไตรมาส 2/69 โตแรงทั้งจากไตรมาสก่อน และช่วงเดียวกันของปีก่อน จากมาร์จิ้นที่สูงขึ้นและการปรับราคาขาย 

THAI ได้ประโยชน์โดยตรงจากราคาน้ำมันดิบที่ลดลงอย่างมาก ขณะที่ราคาหุ้นช่วงนับจากต้นปีถึงปัจจุบัน (YTD) ยังคงติดลบและเป็น LAGGARD ที่สุดในกลุ่มท่องเที่ยว